חוסך עם כ־2.7 מיליון שקל בביטוח מנהלים ותיק שילם בשנה אחת יותר מ־92 אלף שקל בדמי ניהול. הפוליסה שלו כוללת יתרון משמעותי — אבל המקרה ממחיש למה גם מוצר שנחשב מצוין צריך לבדוק מחדש.
מערכת ישראל עסקים
92,431 שקל בשנה אחת.
זה הסכום שנגבה ב־2025 מחוסך המחזיק בביטוח מנהלים עם צבירה של כ־2.7 מיליון שקל, במקרה שנחשף.
לשם השוואה, לפי החישוב שהוצג במקרה, חיסכון בהיקף דומה בקרן פנסיה היה כרוך בדמי ניהול של כ־3,000 שקל בשנה.
איך נוצר פער כזה?
מדובר בפוליסת ביטוח מנהלים ותיקה מ־2001, מסוג “משתתפת ברווחים”. בפוליסות מסוג זה חלק מדמי הניהול נגזר מהרווחים הריאליים של ההשקעות. כששוקי ההון עולים והצבירה כבר גדולה, הסכום בשקלים עלול להיות גבוה מאוד.
אבל כאן מגיע החלק החשוב: לפוליסה יש גם נכס משמעותי — מקדם המרה לקצבה מובטח של 157.63, לעומת מקדמים גבוהים יותר המקובלים כיום. מקדם נמוך יותר יכול, בתנאים המתאימים, לייצר קצבה חודשית גבוהה יותר מאותה צבירה.
לכן המסקנה אינה “לבטל ביטוח מנהלים ישן”.
להפך.
מוצר כזה עשוי לכלול זכויות שלא ניתן לקבל כיום מחדש, ומעבר ממנו עלול להיות בלתי הפיך.
הלקח האמיתי הוא לא לבדוק רק כמה כסף צברתם — אלא כמה אתם משלמים כדי להחזיק אותו ומה אתם מקבלים בתמורה.
וזה חשוב במיוחד ככל שהחיסכון גדל. אחוז שנראה קטן על הנייר יכול להפוך לעשרות אלפי שקלים כשהצבירה מגיעה למיליונים.
אם יש לכם ביטוח מנהלים ותיק, פתחו את הדוח השנתי וחפשו את הסכום בשקלים שנגבה מכם בפועל כדמי ניהול. לאחר מכן בדקו מהו מקדם הקצבה שלכם, אילו זכויות וכיסויים קיימים בפוליסה ומה תהיה המשמעות של כל שינוי.
אפשר גם להשוות את דמי הניהול באמצעות המחשבון הרשמי של רשות שוק ההון.
לפעמים המספר החשוב ביותר בדוח הפנסיוני אינו כמה מיליונים צברתם — אלא כמה עשרות אלפי שקלים יוצאים מהם בכל שנה.
ואל תבטלו או תעבירו פוליסה ותיקה רק בגלל דמי הניהול. קודם בודקים מקצועית מה אתם מוותרים עליו — כי חלק מהתנאים הישנים אינם ניתנים לשחזור.